风险与回报

bobcat

但是每天的缺口会不会对数据造成影响，另外还有日内季节性的因素，可以完全不管吗？
Diffusion 发表于 2009-11-22 16:42

Day Traders 很重视一日之内的季节性，譬如开盘竞价时往往下大量逆市操作的单。少数能填上很快就出货，很像MM的做法。

bobcat

这篇文章值得一读
http://www.futuresmag.com/Issues ... istical-review.aspx

Diffusion

这篇文章值得一读
http://www.futuresmag.com/Issues ... istical-review.aspx
bobcat 发表于 2009-11-22 17:01

有空我会仔细读读。

这两天尽顾着灌水了，功课还没做，等会A股开盘，就没时间讨论了。不如就此打住，下个周末继续。

leftright

Diffusion

进度有点慢，刚看到back testing。其中提到避免survivorship，不过Chan给的例子都是penny stock。我在想，如果限制在$5以上的股票，考虑中短线投资，持仓不超过一个月，是不是就可以避免survivorship了。

bobcat

一般说来，survivorship bias（SB）对均值回归方法测试
影响较大，对动量交易影响较小。假设组合足够分散，SB对超短线
动量交易测试的影响极小。但对中、短线还是有点影响的，即使限制在
5刀以上也有一定影响。

Diffusion

看来超短线动量交易在各个方面都有优势。

icc

20# Diffusion


Thanks

bobcat

看来超短线动量交易在各个方面都有优势。
Diffusion 发表于 2009-12-5 02:10

股票垂死挣扎之际，往往为炒家提供少有的机会。而且其涨落与大市的关联微弱，
减少了组合的市场风险。很多人只考虑个股，看不出弱关联的好处。
对超短线，特别是日交易，动量炒家尤其有利，这仍与信息扩散速度有关。
不少股票停盘前已有征兆，对追涨杀跌有利，对逆势操作不利，哪怕是买回调都会
大大增加陷入停盘的机会。

风清扬

Diffusion

股票垂死挣扎之际，往往为炒家提供少有的机会。而且其涨落与大市的关联微弱，
减少了组合的市场风险。很多人只考虑个股，看不出弱关联的好处。
对超短线，特别是日交易，动量炒家尤其有利，这仍与信息扩散速度有 ...
bobcat 发表于 2009-12-5 10:51

但是这样必须有比较强的计算能力和reliable的Data feed。不知道bobcat在这两项上每年的支出大概是多少。如果支出比较大的话，一步到位对散户/个人投资者来讲不太现实。

再问一个相关问题，从开始入市到发展出一个持续盈利的系统，bobcat花了多长时间？