1/17/2024 盘前：道指期货跌0.4% “恐怖数据”将发布

源济

盘前：道指期货跌0.4% “恐怖数据”将发布
2024年01月17日 21:23 环球市场播报

　　美股股指期货周三盘前走弱，全球股市下跌，市场疲于应对央行对降息预期的反击，华尔街“恐惧指标”攀升至两个月高位。本交易日来看，市场关注美国零售销售报告，该数据素有“恐怖数据”之称。

　　截至发稿，道指期货跌0.4%，标普500期指跌0.4%，纳指期货跌0.5%。

　　德国DAX指数跌1.0%，英国富时100指数跌1.8%，法国CAC40指数跌1.1%，欧洲斯托克50指数跌1.0%。

　　WTI原油跌1.74%，报71.26美元/桶。布伦特原油跌1.48%，报77.13美元/桶。

　　各国央行行长继续大力抵制市场对降息的押注，加剧了全球股市和债市的抛售。

　　芝加哥期权交易所波动率指数攀升至两个月高点，该指数被称为华尔街的“恐惧指标”。

　　央行集体打压降息押注。

　　欧洲央行行长拉加德和欧洲央行管理委员会委员诺特周三警告称，大举押注降息无助于政策制定者抑制通胀。在此之前，美联储理事沃勒周二发表讲话，敦促对宽松步伐保持谨慎。

　　高盛(375.7, -4.75, -1.25%)的经济学家也指出，沃勒的言论“增加了第一次降息可能比我们预测的3月份稍晚的风险，而且降息的速度可能从一开始就按季度进行。”

　　美联储3月份降息的掉期市场定价已从上周五的80%降至65%左右，而货币市场将欧洲央行首次降息25个基点的时间押注从4月份推迟至6月份。

　　投资公司St． James‘s Place首席投资官Justin Onuekwusi表示，“央行官员，无论是美联储还是欧洲央行，都表示现在谈论降息还为时过早。”

　　Onuekwusi说：“因此，各国央行的说法推翻原本的预期，这造成了很大的波动，但实际上，这只是我们在上个季度看到的情况的逆转，当时市场对降息过于乐观。”

　　对货币政策变化最为敏感的德国两年期国债收益率上升4个基点，至2.64%。两年期美国国债收益率攀升5个基点，至4.28%。

　　英国通胀突然飙了。

　　与此同时，上月英国通胀意外上升的消息，引发英国政府债券收益率大幅飙升，对英国提前降息的押注也有所回落。

　　随着烟草税的增加，英国12月份的年度消费者价格通胀率在10个月来首次上升，从11月份创下的两年多低点3.9%上升至4.0%。

　　对抗通胀的战斗尚未结束的更多证据来自英国，英国物价10个月来首次意外加速上涨，促使交易员降低了对英国央行今年降息的预期。由于交易员大幅降低对今年货币政策放松的预期，英国国债暴跌，英镑上涨。

　　“尽管去年12月通胀有所上升，但预计今年通胀将继续下降，”毕马威首席经济学家Yael Selfin表示，“通胀前景的预期整体改善，加上国内经济放缓，可能会使英国央行从今年下半年开始降息，2024年可能降息100个基点。”

　　“通胀永远不会直线下降，就像我们在美国和欧洲看到的那样，”abrdn投资总监Luke Hickmore说，“利率今年将下调，但市场对何时下调以及下调幅度的预期将非常不稳定。”

　　华尔街乐观情绪升温，瑞银(29.125, -0.34, -1.17%)加入上调美股预期行列。

　　在美联储去年12月释放鸽派信号之后，瑞银成为最新一家上调对美股预期的银行。瑞银周二将对2024年标普500指数的预测上调了6%，至5150点。

　　大约一个月前，这家瑞士银行预计未来一年标普500指数为4850点。

　　自去年12月中旬以来，高盛和加拿大皇家银行(97.41, -0.94, -0.96%)也上调了对美股的预期。

　　瑞银策略师Jonathan Golub和Patrick Palfrey表示：“考虑到美联储最近的转向、随后的利率预期下降以及高于趋势的2024年每股收益修正，我们现在将这种上行情景作为我们的基本情景。”

　　焦点个股

　　特斯拉(213.63, -6.28, -2.86%)盘前跌逾2%，在中国降价后 又下调德国Model Y价格。

　　Spirit盘前续跌逾15%，捷蓝航空-Spirit合并交易因反垄断遭美国法官阻止。

　　嘉信理财盘前跌0.5%，Q4营收不及预期。

　　波音(202.11, 1.59, 0.79%)盘前下跌0.7%，此前6个交易日累跌近20%。