1/6/2022 美股开盘：美债收益率攀升 美股开盘涨跌不一

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开盘：美债收益率攀升 美股开盘涨跌不一
2022年01月06日 22:30 市场资讯

　　北京时间6日晚，美股周四开盘涨跌不一，美债收益率继续攀升令科技股承压。市场继续评估美联储加快收紧货币政策的前景。美国上周初请失业救济人数增加20.7万超预期。

　　周四早间美国10年期国债收益率一度突破1.75%，逼近2021年高点。

　　周四能源板块普遍上扬。原油价格攀升，推动马拉松石油、西方石油(33.19, 1.38, 4.34%)、埃克森美孚(68.255, 1.50, 2.25%)等股价走高。

　　鞋类品牌Allbirds股价走高，此前摩根士丹利(104.14, 2.46, 2.42%)上调了该公司的股票评级。

　　周三公布的美联储12月FOMC会议纪要显示，美联储准备以比预期更快的速度取消其经济援助政策。美联储官员们讨论了缩减美联储资产负债表的问题，旨在快速退出其在疫情时期实行的宽松货币政策。

　　美联储会议纪要还表明，官员们计划减少其持有的美国国债和抵押贷款支持证券（MBS）的数量，同时该行已经着手缩减债券购买额度，并准备在缩减购债结束后开始加息。

　　会议纪要还称：“几乎所有参与者都同意，在联邦基金利率目标区间首次上调后的某个时间点启动缩减资产负债表可能是合适的。”

　　美联储目前的资产负债表规模高达8.76万亿美元，市场关注何时展开缩表行动。在2015年最后一个周期当中，美联储在首次加息后等待了两年，其后才缩减资产负债表。

　　分析称，会议纪要表明美联储非常担忧通胀的迹象，市场因此普遍预测美联储将在2022年大规模收紧政策。

　　在会议记录公布后，周三联邦基金利率期货走势显示，市场预期美联储在3月会议上加息25个基点的可能性约为80%。利率期货走势还暗示，美联储将在2022年加息三次。

　　美联储货币政策会议公布后，美债收益率攀升，带动美国银行(47.9109, 0.73, 1.55%)、花旗集团及富国银行(53.37, 1.08, 2.07%)等银行股走高。国债收益率上涨有利于银行提高盈利。

　　受到对美联储即将加速收紧货币政策的担忧影响，周三美股重挫，主要股指录得新年来的首日下跌。当天道指下挫392.54点，标普500指数下跌1.94%。以科技股为主的纳斯达克(15071.6158, -28.56, -0.19%)指数重挫520点，跌幅为3.34%，创2月以来最大单日跌幅。

　　嘉信理财固定收益主管Kathy Jones表示：“如果你乘着流动性浪潮上行，那么在流动性开始消失时，我认为你看到反应并不令人惊讶。”

　　Jones补充道：“这一年我们将从极其宽松的货币政策和财政政策，过渡到不太宽松的货币政策和不太扩张的财政政策。这必然会对以前大涨的风险资产产生一些影响。”

　　周四经济数据面，美国劳工部报告称，截止1月1日当周美国首次申请失业救济人数增加20.7万，预期19.5万，前值19.8万。

　　美国商务部周四发布的数据显示，商品和服务贸易逆差从10月修正后的672亿美元扩大至802亿美元。商品贸易逆差扩大至创纪录的990亿美元。经通胀调整后的11月商品贸易逆差从前一个月的971亿美元扩大至1108亿美元。

　　焦点个股

　　哈萨克斯坦骚乱推动Uranium Energy、Cameco、Energy Fuels、丹尼森矿业、Ur-能源等铀板块走高。

　　受油价上涨推动，墨菲石油(30.8, 1.62, 5.55%)、西南能源、卡隆石油、马拉松石油、西方石油等油气股普涨。

　　特斯拉(1079.0301, -9.09, -0.84%)股价持续走低，该股昨日收跌5.35%。

　　3B家居(15.365, 2.00, 14.96%)第三财季净销售额不及市场预期，且下调了全财年销售额指引。

　　Alterity治疗公司获得治疗神经退行性疾病的药物专利。

　　沃尔格林(53.545, -0.46, -0.84%)联合博姿公司提高2022年的调整后每股盈利指引。

　　法国监管机构决定对Meta Platforms及谷歌(2758.77, 5.70, 0.21%)分别处以6000万欧元和1.5亿欧元罚款。

　　大摩下调吉利德科学(71.88, -0.30, -0.42%)评级至“持股观望”。

　　京东(65.26, 2.24, 3.55%)、贝壳(17.37, 0.28, 1.64%)、拼多多(48.7, 0.17, 0.35%)、新东方(1.89, 0.08, 4.42%)、阿里(124.7, 3.54, 2.92%)、富途(36.7, 0.61, 1.69%)控股、爱奇艺(4.225, 0.04, 0.84%)、腾讯音乐(6.485, 0.14, 2.29%)等部分热门中概股上扬。

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盘前：美债收益率突破1.72% 纳指期货跌0.5%
2022年01月06日 21:30 市场资讯

　　美联储给市场投下一枚重磅“炸弹”！圣诞反弹行情刚刚结束，超预期“鹰派”的美联储会议纪要彻底令市场陷入恐慌，美联储不仅暗示或提前加息，且谈及缩表速度可能超越前次，全球高风险资产遭无情抛售，周四欧股大幅走低、美国股指期货涨跌互现、美债跌势加剧、美元反弹、黄金失守1800。

　　交易员甚至为美联储今年加息4次进行对冲，市场下一焦点已经转向周五的美国非农就业报告。

　　截至发稿，道指期货涨0.2%，标普500期指跌0.1%，纳指期货跌0.5%。

　　英国富时100指数下跌了0.6%，德国DAX指数下跌1.1%，法国CAC-40指数下跌1.3%。

　　10年期美国国债收益率突破1.72%，投资者继续消化美联储12月会议的纪要。

　　美元受益于美联储的鹰派基调，周四保持坚挺，美指目前交投在96.20附近，逼近一周高位。

　　黄金在跌破1800美元后短线回升，目前交投在1805美元附近。

　　原油价格短线反弹超1%，布伦特原油重返81美元上方，美国WTI原油站上79美元关口。

　　美联储12月会议的纪要显示，该央行讨论了缩减资产负债表，这是其积极缩减大流行时期宽松货币政策的又一举措。

　　美联储计划减少持有的美国国债和抵押贷款支持证券数量之际，它已经在缩减债券购买规模，并计划在缩减结束后加息。

　　会议纪要表示：“几乎所有与会者都认为，在首次上调联邦基金利率目标区间后，在某个时间点启动资产负债表缩减可能是合适的。”

　　美联储目前的资产负债表规模高达8.76万亿美元，市场关注何时展开缩表行动。在2015年最后一个周期当中，美联储在首次加息后等待了两年，其后才缩减资产负债表。

　　在会议记录公布后，周三联邦基金利率期货走势显示，市场预期美联储在3月会议上加息25个基点的可能性约为80%。利率期货走势还暗示，美联储将在2022年加息三次。

　　“美联储非常担忧通胀的迹象，可能形成认为美联储将在2022年积极收紧的看法，”纽约Lenox Wealth Advisors的首席投资官David Carter说，他称会议记录“比预期的更鹰派”。

　　“这是新闻。这比预期的更加鹰派。这种鹰派转变可能会给股市和债市带来问题。市场应对这种新转变可能会有困难。”Lenox Wealth Advisors首席投资官David Carter表示。

　　他补充称，“表明美联储非常担忧通胀的迹象，可能很快会形成这样一种看法，即美联储将在2022年大规模收紧政策。”

　　周三，美股主要股指录得今年第一个大幅下跌的常规交易日。纳斯达克(15075.9167, -24.26, -0.16%)100指数周三出现自3月以来的最大跌幅，美债收益率上升加剧了对增长和(6.65, 0.00, 0.00%)盈利能力的担忧。

　　“如果你乘着一波流动性上升的浪潮，而流动性开始消失，我不认为看到这样的反应会非常意外，”嘉信理财固定收益业务主管Kathy Jones说。

　　“这一年，我们将从极其宽松的货币政策和财政政策过渡到不那么宽松的货币政策和不那么扩张性的财政政策。这肯定会对风险资产造成一些影响，因为贴现率太低了，”Jones补充称。

　　“实际上，我们在2022年的展望中看好科技股，但毫无疑问，当收益率曲线走势如此时，科技股将遭受打击。”富国银行(53.15, 0.86, 1.64%)财富与投资部门首席信息官Darrell Cronk表示，“（对）美联储会议纪要的回应表明，当你认为美联储将采取更强硬的立场时，科技或房地产投资信托基金等对利率敏感的长期资产将真的面临压力。”

　　“难题的主要部分是美联储，”“当美联储开始提高利率时，市场并没有做出太大的反应——重要的是速度——如果美联储加快加息步伐，并出现几次出人意料的加息来抑制通胀，那我们就会对股市产生真正的影响，看到大幅回调。”

　　“我们正在让人们为波动做好准备，”蒙特利尔银行(110.17, 0.54, 0.49%)家族办公室副首席投资官Carol Schleif表示。“去年又是创纪录的两位数，但投资者的情绪相当悲观。我们肯定认为今年波动性的调整将会增加，因为有很多事情需要处理。有些方面确实会趋于平稳，有些方面会有所改善，人们将同时关注美联储和公司业绩。”

　　焦点个股

　　哈萨克斯坦骚乱推动铀板块走高，Uranium Energy涨5.18%，Cameco涨3.85%， Energy Fuels涨3.61%，丹尼森矿业涨2.53%，Ur-能源涨2.11%。

　　油气股盘前走高，墨菲石油(30.585, 1.41, 4.81%)涨5.38%，西南能源涨超4%，卡隆石油涨2.5%，马拉松石油涨2.44%，西方石油(32.82, 1.01, 3.18%)涨2.14%。

　　白银股盘前齐跌，Fortuna Silver跌4.35%，First Majestic跌超3%，泛美白银跌2.77%，Silvercorp Metals跌2.46%；此前现货白银、COMEX期银价格持续下行。

　　特斯拉(1070.345, -17.77, -1.63%)股价持续走低，盘前跌近2%，该股昨日收跌5.35%。

　　3B家居(15.325, 1.96, 14.67%)盘前下跌8%，Q3净销售额不及市场预期，且下调了全财年销售额指引。

　　Alterity治疗公司盘前大涨38%，此前公司获得治疗神经退行性疾病的药物专利。

　　Walgreens Boots Alliance盘前涨近2%，公司提高2022年的调整后每股盈利指引。

　　Meta下跌0.2%，谷歌(2775.82, 22.75, 0.83%)下跌0.4%，法国监管机构决定对Meta及谷歌分别处以6000万欧元和1.5亿欧元罚款。

　　吉利德科学(71.79, -0.39, -0.54%)盘前跌1.50%，大摩下调其评级至“持股观望”。

　　部分热门中概股上扬。京东(65.318, 2.30, 3.65%)涨近4%，贝壳(17.435, 0.34, 2.02%)涨超3%，拼多多(48.49, -0.04, -0.08%)、新东方(1.885, 0.07, 4.14%)、阿里(124.445, 3.29, 2.71%)涨超2%，富途(36.9505, 0.86, 2.38%)控股涨近2%，爱奇艺(4.2, 0.01, 0.24%)、腾讯音乐(6.46, 0.12, 1.89%)涨超1%。

　　涂鸦智能盘前拉升，涨超8%，公司周四在国际消费电子展上发布了物联网服务部署产品Tuya Cube。